Yield Farming vs. Staking: Hauptunterschiede

Da die Bereitstellung von Liquidität für DEXs profitabler ist als das Abstecken, neigen Anleger dazu, Yield Farming zu wählen, wenn sie Yield Farming mit Krypto-Assets vergleichen. Reichen höhere APY-Raten jedoch aus, um die Sicherheitsrisiken zu ignorieren, die unbesicherte Liquiditätspools bieten?

Beim Vergleich der Ertragslandwirtschaft mit dem Abstecken besteht einer der Nachteile des Absteckens darin, dass es im Vergleich zur Ertragslandwirtschaft nicht viel bietet. Ertragslandwirtschaft und Stake-Erträge unterscheiden sich, wobei die Einsätze zwischen 5% und maximal 15% liegen. Auf der anderen Seite können die Erträge aus der Landwirtschaft in einigen Fällen 100% übersteigen. Einsatz- und Ertragsraten werden jährlich ausgezahlt. Aus Sicherheitsgründen kann die Ertragslandwirtschaft bei neueren Projekten jedoch zu einem vollständigen Verlust führen, da Entwickler sogenannte Teppichzugprojekte bevorzugen.

Der einzige entscheidende Faktor bei der Entscheidung zwischen Landwirtschaft und Absteckung Ihres Vermögens sollte Ihr Geschmack für Risiken sein. Yield Farming ist eine bessere Wahl, wenn Sie von Ihren Handelsfähigkeiten überzeugt sind und glauben, dass es riskant ist, in kurzer Zeit Geld zu verdienen. Yield Farms bieten Benutzern die höchstmögliche Rendite auf Kryptowährungsanlagen, während sich das Liquidity Mining hauptsächlich auf die Verbesserung der Liquidität des DeFi-Protokolls und die Aufrechterhaltung der Sicherheit eines Blockchain-Netzwerks konzentriert. Yield Farming kann auch für Anfänger erheblich verwirrender sein und regelmäßige Forschung und mehr Arbeit erfordern. Staking bietet geringere Vorteile, aber Gelder können für längere Zeiträume gehalten werden, und es erfordert keine ständige Aufmerksamkeit. Es läuft also alles auf Ihre Erfahrung mit dem DeFi-Bereich und die Art von Investor hinaus, die Sie sein möchten.

Lesen Sie weiter, um alles zu erfahren, was Sie über Yield Farming vs. Crypto Staking, ihre Unterschiede basierend auf den zugrunde liegenden Technologien und die verschiedenen Möglichkeiten, Krypto-Assets in dezentralen Anwendungen oder Protokollen abzustecken oder sie zu farmen, um Ertrag zu erzielen.

Dezentrale Finanzen können ein leistungsfähiges Instrument sein, um die finanzielle Inklusion weltweit zu verbessern, indem sie die Vorteile der Nutzung digitaler Vermögenswerte im Finanzsektor verstärken. Die beiden neu aufkommenden Lösungen im DeFi-Handel sind Krypto-Staking und Yield Farming, mit denen Krypto-Investoren Zinsen und Belohnungen für ihre Krypto-Assets verdienen können. Mit Blockchain-Entwicklern, die nach Möglichkeiten suchen, passive Einkommensmöglichkeiten zu entwickeln, ist eine der am meisten in Betracht gezogenen Fragen Yield Farming vs. Staking: die Unterschiede zwischen ihnen und wie jeder für den durchschnittlichen Investor geeignet ist.

Wettend

Staking ist eine Technik, die vom Proof-of-Stake-Konsensmodell abgeleitet ist, einer energieeffizienten Alternative zum Proof-of-Work-Modell, bei dem Kryptoinvestoren Rechenleistung benötigen, um komplexe mathematische Probleme zu lösen. Es ist im Wesentlichen eine interessante Möglichkeit, Krypto-Assets als Sicherheit in Blockchain-Netzwerken zu verpfänden, die den Proof-of-Stake-Algorithmus nutzen. Ähnlich wie Miner, die Rechenleistung im Proof-of-Work-Blockchain-Netzwerk verwenden, um einen Konsens zu erzielen, werden Benutzer mit den höchsten Einsätzen für die Validierung von Transaktionen im POS-Netzwerk ausgewählt. Nur ein POS-basiertes Blockchain-Netzwerk kann einem Anleger Stake-Einkommen bringen. Auf POS-Blockchains ist Staking der Mechanismus, der Transaktionen bestätigt und das Ledger sichert. Anstatt Hardwareleistung und Strom für die Validierung von Transaktionen und die Lösung komplexer mathematischer Probleme auszugeben, sperren Staker ihre Assets, um Blöcke und Knoten zu bestätigen. Im Allgemeinen sind Staker Benutzer, die einen Knoten persönlich einrichten und einem POS-basierten Netzwerk beitreten, um Unterstützung als Knotenvalidator zu erhalten. Benutzer von zentralisierten und dezentralen Börsen setzen ihre Vermögenswerte ein, ohne sich um die technischen Details zu kümmern, die mit der Einrichtung eines Knotens verbunden sind. Stakers einzige Verantwortung besteht darin, die Vermögenswerte bereitzustellen, und die Börse wickelt den Validierungsprozess unabhängig ab. Staker können mehrere Assets von einem Ort aus einsetzen und die Auswirkungen von Slashing vermeiden, ein Mechanismus, der das Vermögen eines Benutzers reduziert, wenn er böswillig handelt.

Mit dem Anstieg von DeFi-Plattformen und dezentralen Börsen (DEXs) erlauben mehrere Projekte den Benutzern nicht, Krypto-Assets zu setzen, um Belohnungen zu verdienen, wodurch sie nicht zu einem Knoten werden.

Wie funktioniert das Abstecken?

Benutzer müssen einen festen Betrag einsetzen oder sich an Liquiditätspools beteiligen, um Validatoren zu werden. Sobald ein Asset gesperrt ist, fungiert es als “Pfahl” und zwingt die Benutzer, Transaktionen in gutem Glauben zu bestätigen. Jeder Liquiditätspool hat unterschiedliche Bedingungen und jährliche prozentuale Renditen (APYs), d.h. das jährliche Einkommen eines Pools. Bevor Sie abstecken, sollten Sie die Bedingungen des Pools beachten, da einige einen festen Zeitrahmen oder niedrigere APY-Raten haben als andere. Stellen Sie also sicher, dass Sie die verschiedenen Möglichkeiten zum Abstecken Ihrer speziellen Kryptowährung untersuchen, um das höchstmögliche passive Einkommen aus dem Abstecken zu generieren.

Risiken beim Abstecken

Das Staking ist nicht völlig risikofrei, aber die damit verbundenen Risiken sind in der Regel gering. Um nur einen zu nennen, bestimmte Plattformen erzwingen Zeitsperren und sperren die Vermögenswerte der Staker für bis zu einem ganzen Jahr, und ein Anleger wird während dieser Zeitsperre erhebliche Verluste erleiden, wenn sich ein Bullenmarkt plötzlich in einen Bärenmarkt verwandelt. Anstatt auf eine Börse zu setzen, können Sie die vollständige Kontrolle über Ihre Münzen behalten, wenn Sie eine Staking Wallet wie die CoinStats Wallet verwenden. Eine Plattform wie CoinStats ist perfekt, um Ihre Einsätze zu verfolgen, und Ihre gesetzten Münzen verlassen niemals Ihre Brieftasche; Sie werden nur delegiert. Wenn Sie jedoch über eine Depotbörse wie Binance setzen, müssen Sie Ihre Altcoins in die Börse einzahlen.

Schauen wir uns einige der finanziellen und Sicherheitsrisiken an, denen Sie beim Abstecken von Krypto begegnen können:

Wenn ein radikales Ereignis den Wert Ihrer Kryptowährung ändert, können Sie sie nicht verkaufen, da die Münze im Staking eingeschlossen ist.

Sie können Ihr Geld verlieren, wenn Sie Ihre Münzen über einen Validator einsetzen, und er beschließt, Sie nicht zurückzuzahlen.

Ihr Exchange-Konto oder Ihre Staking-Wallet könnte gehackt werden.

Ein Projektscheitern könnte Ihre gesetzten Münzen auslöschen, wenn Sie an PoS-Projekten beteiligt sind, die höhere Erträge garantieren, aber auf halbem Weg scheitern.

Wenn Sie Ihre Vermögenswerte mit einem Netzwerk sperren, das bis zu einem bestimmten Zeitraum keine Auszahlungen zulässt, könnte dies Ihre Beteiligung beeinträchtigen, wenn der Wert Ihrer gesetzten Krypto-Assets sinkt.

Es ist erwähnenswert, dass das Hauptziel des Absteckens darin besteht, ein Blockchain-Netzwerk zu schützen, indem seine Sicherheit verbessert wird. Je mehr Benutzer auf eine Blockchain setzen, desto dezentraler ist sie und es ist schwieriger, sie anzugreifen.

Timelocks und niedrige APY-Raten zwischen 5% und 12% sind die Hauptnachteile des Staking. Benutzer riskieren, ihre Investitionen zu verlieren, wenn sich der Markt ohne Vorwarnung von einem Bullenmarkt zu einem Bärenmarkt ändert.

Ertragslandwirtschaft

Dezentrale Börsen sind das Hauptprodukt des DeFi-Marktes und verlassen sich auf Krypto-Investoren, die bereit sind, Liquidität bereitzustellen, um den Handel zu erleichtern. Yield Farming, alternativ bekannt als Liquidity Mining, ist eine beliebte Methode, um vorübergehend Krypto-Assets an DeFi-Plattformen zu verleihen, um Renditen zu erzielen. Es bietet einen flexiblen Ansatz zur Generierung passiver Einnahmen durch die Hinterlegung von Krypto-Assets in einen Liquiditätspool – einen Crowdsourcing-Pool digitaler Vermögenswerte, die in einem intelligenten Vertrag eingeschlossen sind. Inhaber von Kryptowährungen können ihre Vermögenswerte verleihen und Belohnungen erhalten, wenn sie Liquiditätspools verwenden.

Yield Farming ist ein moderneres Konzept als Staking und lässt einen Investor akribisch planen und auswählen, welche Token auf welcher Plattform verliehen werden sollen. Der Hype um die Ertragslandwirtschaft begann um 2020, als das erste DeFi-Kreditprotokoll -Compound- eingeführt wurde. Ertragsbauern hinterlegen ihre Krypto-Assets für einen beliebigen Zeitraum. Ein Ertragslandwirt verdient täglich einen Teil der Gebühren der Plattform für den Zeitraum, in dem er sich entscheidet, sein Vermögen zu verpfänden, was zwischen einigen Tagen und einigen Monaten dauern kann. Wenn beispielsweise ein Yield Famer einem DEX wie Insatdapp Liquidität zur Verfügung stellt, verdient er einen Bruchteil der Gebühren der Plattform. Diese Gebühren werden von den Token-Swappern bezahlt, die auf die Liquidität zugreifen.

Aufgrund ihrer hohen jährlichen prozentualen Ertragsraten (APY) zwischen 2,5% und 250% sind die Yield-Farming-Pools immens wettbewerbsfähig. Die Änderung der APY-Raten zwingt Liquiditätslandwirte, ständig zwischen Plattformen zu wechseln. Der Nachteil dieses ständigen Wechsels ist, dass Liquiditätsanbieter (LP) jedes Mal Gasgebühren zahlen, wenn sie einen Pool betreten oder verlassen. Dies beweist, dass die Jagd nach High-APY in Zeiten hoher Netzwerküberlastung im Ethereum-Netzwerk fast vollständig ineffizient ist.

Obwohl sich Yield Farming auf die Bereitstellung von Liquidität konzentriert, kann es anfällig für Verluste sein, wenn die Märkte heftig bärisch werden. Benutzer müssen Gasgebühren zahlen, die höher als üblich sind.

Wie funktioniert Yield Farming?

Im traditionellen Bankensystem wickeln Banken, die als Intermediäre fungieren, Finanzgeschäfte wie Kreditaufnahme und Kreditvergabe über “Orderbücher” ab. Im Gegensatz dazu verwendet Yield Farming oder Liquidity Mining AMM oder Smart Contracts, um den Kryptohandel zu erleichtern. Um das System aufrechtzuerhalten und Zinsen zu verdienen, verpfänden Liquiditätsanbieter Mittel für den Liquiditätspool. Andere Benutzer können Krypto aufgrund der von LPs für bestimmte Pools angebotenen Mittel ausleihen, verleihen und handeln. Alle Krypto-Transaktionen haben eine Servicegebühr, die auf die LPs verteilt ist, und jedes Kreditprotokoll hat ein natives Token, das an die LPs verteilt wird, um die Poolfinanzierung weiter zu fördern.

Es ist wichtig, sich daran zu erinnern, dass die Ertragslandwirtschaft relativ neu ist. Um maximale Belohnungen zu erzielen und festzustellen, welche am besten zu Ihnen passt, sollten Sie Yield Farming mit Staking vergleichen und alle Risiken und Chancen berücksichtigen.

Ertragslandwirtschaftliche Risiken

Während Yield Farming Ihnen die höchstmöglichen Erträge ermöglicht, sind damit Risiken verbunden. Es gibt keine Belohnung ohne Risiken.

Sie können einen dauerhaften Verlust erleiden, wenn Die von Ihnen bereitgestellte Liquidität verliert an Wert.

Token können aufgrund der Volatilität des Kryptomarktes plötzlich an Wert verlieren.

Die Ertragslandwirtschaft stützt sich auf intelligente Verträge, um Finanzoperationen zu erleichtern, und ein schlecht gestalteter intelligenter Vertrag oder ein schlecht gestaltetes Protokoll kann zu Hacks und anderen Fehlfunktionen führen.

Während die Ertragslandwirtschaft ein profitabler passiver Einkommensgenerator sein kann, ist sie auch ein riskantes Geschäft. Ethereum-Gasgebühren können jede APY-Rate, die Sie verdient haben, auslöschen, wenn der Markt wild bullisch oder bärisch wird. Erwägen Sie die Verwendung von Ertragsfarmen und Marktüberwachung, um sich gegen einige dieser Risiken zu verteidigen.

Liquiditätspool

Ein Liquiditätspool ist ein Crowdsourcing-Pool digitaler Vermögenswerte, die in einem intelligenten Vertrag eingeschlossen sind.  Es ist eine der Haupttechnologien hinter dem aktuellen DeFi-Markt und wird verwendet, um den Handel zwischen digitalen Assets zu erleichtern. Liquiditätspools sind essentiell für automatisierte Market Maker (AMM), Yield Farming, Borrow-Lenend-Protokolle, On-Chain-Versicherungen, Blockchain-Spiele, synthetische Vermögenswerte usw. Um einen Markt zu schaffen, fügen Liquiditätsanbieter (LPs) einem Pool für den Kryptohandel den gleichen Wert von Token hinzu. Im Austausch für ihre Liquidität erhalten LPs Belohnungen aus den Trades, die in ihrem Pool stattfinden. Jeder kann ein Liquiditätsanbieter werden, mit automatisierten Market Makern, die den Markt zugänglicher machen.

Viele dezentrale Protokolle haben Liquiditätspools als Grundlage. Bancor war eines der ersten DeFi-Protokolle, das diese Pools verwendete, aber das Konzept erregte mit der Popularisierung von Uniswap Aufmerksamkeit. Andere prominente Börsen, die Liquiditätspools auf der Ethereum Blockchain verwenden, sind Curve, Balancer und SushiSwap. Pools in diesen Plattformen enthalten ERC-20-Token. Ähnliche Äquivalente auf der Binance Smart Chain (BSC) sind Burgerswap und PancakeSwap, wobei die Pools BEP-20-Token enthalten.

Wie funktionieren Liquiditätspools?

Liquiditätspools, die von Börsen wie Bancor und Uniswap populär gemacht wurden, sind ein hart umkämpfter Sektor und möglicherweise die revolutionärste Technologie im dezentralen Finanzbereich. Liquiditätspools unterstützen den Betrieb dezentraler Protokolle, indem sie diesen Plattformen Liquidität, Komfort und Geschwindigkeit bieten. Sie ermöglichen es auch Anlegern, die Gelder in diese Pools einzahlen, passives Einkommen zu erzielen. Die Fonds dieser Liquiditätsanbieter (LPs) treiben das DeFi-Ökosystem an.

Risiken der Liquiditätspools

Sie müssen sich einiger der damit verbundenen Risiken bewusst sein, bevor Sie einem automatisierten Market Maker Liquidität zur Verfügung stellen.

Sie können einen dauerhaften Verlust erleiden, wenn die von Ihnen bereitgestellte Liquidität ihren Wert verliert.

Während technisch gesehen keine Zwischenhändler Ihre Gelder halten, wenn Sie sie in einen Liquiditätspool investieren, können Smart Contracts als Verwahrer dieser Fonds angesehen werden. Ihr Geld könnte für immer verloren sein, wenn es einen Fehler oder einen Exploit gibt, z. B. durch einen Flash-Kredit.

Liquidity Mining

Liquidity Mining ist der Prozess, bei dem Krypto-Inhaber Vermögenswerte an eine dezentrale Börse als Gegenleistung für Belohnungen verleihen. Diese Belohnungen werden üblicherweise von Handelsgebühren abgeleitet, die Händler für das Tauschen von Token zahlen. Beim Liquidity Mining versorgen Yield Farmers Pools mit Krypto-Assets und verdienen im Gegenzug Gebühren und Token während des gesamten Yield-Farming-Prozesses. Die Handelsgebühren betragen durchschnittlich 0,3% pro Swap, und die Gesamtprämie variiert je nach dem entsprechenden Anteil an einem Pool.

Liquidity Mining ist eine der Möglichkeiten, passives Einkommen zu erzielen, aber ähnlich wie die anderen beiden Ansätze; Es bringt auch Risiken wie Projektrisiken, dauerhafte Verluste und Smart-Contract-Risiken mit sich.

Betriebe mit dem höchsten Ertrag

Nachdem wir nun überprüft haben, was Sie über Ertragslandwirtschaft und Abstecken wissen müssen, finden Sie hier einige Farmen mit dem höchsten Ertrag.

Yearn.Finance

Leistungsbewertung: 8/10

Yearn.finance ist ein DeFi-Aggregator, der großartige landwirtschaftliche Möglichkeiten bietet und gleichzeitig Automatisierung nutzt, um die Gewinne für Investoren zu maximieren. Yearn verwendet verschiedene Produkte auf seiner Plattform, um die höchstmögliche Kryptowährungsrendite zu erzielen.

Profis

• Niedrigere Gebühren
• Vollständig dezentral und sicher

Nachteile

• Mehrere Sicherheitsbedenken
• Fehlende Protokolldokumentation.

Uniswap

Leistungsbewertung: 8/10

Uniswap ist der zweitgrößte DEX nach Gesamtwert gesperrt, mit über 5,5 Milliarden US-Dollar auf der Plattform. Die Plattform ermöglicht Swaps mit Ethereum und mehreren ERC-20-Token sowie das Einstecken in Liquiditätspools, um die Swaps bereitzustellen. Die Zinssätze für Uniswap variieren je nach Pool und Marktschwankungen.

Profis

• Reichlich Liquidität
• Volle Transparenz und Open-Source-Code

Nachteile

• Hohe Handelsgebühren
• Keine Vergütung nach Liquiditätsentnahme
• Unterstützt nur Ethereum-basierte Assets.

Aave

Leistungsbewertung: 9/10

Aave ist bei Yield-Landwirten sehr beliebt und gilt mit einem kollektiven Vermögen von über 10 Milliarden US-Dollar als beliebteste Plattform auf Ethereum. Aave ermöglicht es seinen Nutzern, rund 20 führende Kryptowährungen zu handeln und Investoren anzuziehen, die ihre Gewinne aus ihren Vermögenswerten maximieren möchten.

Profis

• Riesiger Kreditpool
• Stabile Zinssätze für einige Vermögenswerte

Nachteile

• Es fehlen hohe Anreize
• Frühere Sicherheitsprobleme

Kurve Finanzen

Leistungsbewertung: 9/10

Curve Finance nutzt gesperrte Fonds besser als jede andere DeFi-Plattform, und sein einzigartiger Market-Making-Algorithmus kommt den Nutzern zugute, die der Plattform Liquidität und Swaps zur Verfügung stellen. Mit einem Gesamtwert von 7,9 Milliarden US-Dollar ist Curve Finance eines der größten DEXs.

Profis

• Bietet höhere Belohnungen durch Zusammensetzbarkeit
• Sicher und effizient

Nachteile

• Hohe Benzingebühren bei starkem Verkehr
• Inflationsdrohungen.

SushiSwap

Leistungsbewertung: 8/10

SushiSwap ist in erster Linie für sein DEX bekannt, hat sich aber kürzlich auf Staking- und Yield-Farming-Lösungen ausgeweitet. Sushi bietet einen Liquiditätspool und Handelsoptionen für über 1000 Paare, wie Ethereum / Bitcoin, Bitcoin / Litecoin-Äquivalente, und wächst anhaltend in TVL und Volumen.

Profis

• Mehrere Initiativen wie Liquiditätspools, Staking, etc.
• Einfach zu navigieren und zu verwenden

Nachteile

• Sicherheitsbedenken
• Hohe Benzingebühren.

Abschließende Gedanken

Zusammenfassend lässt sich sagen, dass unsere Überprüfung von Yield Farming vs. Krypto-Staking unterschiedliche Ansätze für die Investition von Krypto-Assets aufgezeigt hat. Berücksichtigen Sie alle Unterschiede zwischen Yield Farming vs. Krypto-Staking und Ihren Krypto-Investitionsfähigkeiten, um die beste Option zur Generierung von passivem Einkommen für Ihre Kryptofonds auszuwählen.