Aktien von Schieferölproduzenten fallen: Marathon Petroleum schlägt Schätzungen

Aktien von Schieferölproduzenten fallen: Marathon Petroleum schlägt Schätzungen

9. März 2024 Aus Von Marten Smarten

Marathon Petroleum (MPC) übertraf am Dienstag die Gewinnprognosen, nachdem die Schieferölproduzenten Devon Energie (DVN) und Diamondback Energie (FANG) tat dies am Montagabend genauso. Alle drei Unternehmen verbuchten Verluste während des Markthandels am Montag, als Rohöl fiel. DVN- und FANG-Aktien gaben über Nacht nach. MPC legte vor dem Markthandel am Dienstag zu.

MPC, DVN und FANG sind die ersten von mehreren US-Schieferölproduzenten, die diese Woche Quartalsergebnisse vorlegen werden, die den Energieriesen folgen Exxon Mobil (XOM), Sparren (CVX) und Muschel (SHEL) alle mit Rekordgewinnen. Die Aktien der Schieferölproduzenten fielen am Montag auf breiter Front, da auch die Rohölpreise stark fielen.

Marathon Petroleum Einnahmen

Schätzt: Analysten prognostizieren Marathon Petroleum einen Gewinn pro Aktie von 0f 8,92 USD gegenüber 67 Cent im zweiten Quartal 2021, wobei der Umsatz um 35% auf 40,3 Milliarden USD steigen wird.

Verdienst: MPC meldete einen Gewinn pro Aktie, der um 1483 % auf 10,61 US-Dollar stieg. Der Umsatz stieg um 82 % auf 54,2 Milliarden US-Dollar.

“Unser Team lieferte Produkte, um die starke Marktnachfrage zu befriedigen”, sagte CEO Michael Hennigan in einer Erklärung.

Die Investitionsausgaben des Unternehmens beliefen sich im zweiten Quartal auf 577 Millionen US-Dollar, ein Plus von 23 % gegenüber dem Vorjahr. Bisher sind die Investitionsausgaben von MPC im Jahr 2022 um 31% auf 1,1 Milliarden US-Dollar gestiegen.

Die MPC-Aktie stieg am frühen Dienstag um 4% und signalisierte eine Bewegung über die 50-Tage-Linie. Die Aktien von Marathon Petroleum fielen am Montag um 1,4% auf 90,40. Die Aktie erholte sich von ihrem 200-Tage-Durchschnitt Mitte Juli. Die MPC-Aktie befindet sich mit einem Kaufpunkt von 114,45 mitten in der Konsolidierung.

Das in Ohio ansässige MPC konzentriert sich in erster Linie auf die nachgelagerte Produktion und betreibt das größte Raffineriesystem in den USA. Das Unternehmen ist auch Mehrheitseigentümer von MPLX (MPLX), ein Midstream-Unternehmen, das in der Erdgas- und Rohölproduktion tätig ist.

Marathon Petroleum belegt den achten Platz in der Branchengruppe Öl- und Gasraffination, Marketing und Transport. MPC hat ein 93 Composite Rating. Die relative Festigkeit beträgt 96 und die EPS-Bewertung 77.

Aktien von Schieferölproduzenten: Devon Energy Earnings

SchätztDie Analysten von FactSet prognostizierten, dass der Gewinn für Devon Energy im Jahresvergleich um 285 % auf 2,31 US-Dollar pro Aktie steigen und der Umsatz im zweiten Quartal um 72 % auf 4,1 Milliarden US-Dollar steigen wird.

Befund: Der Gewinn von Devon Energy stieg um 331 % auf 2,59 US-Dollar pro Aktie, ein Anstieg von 331 % gegenüber dem Vorjahr. Der Umsatz stieg um 133 % auf 5,6 Milliarden US-Dollar.

Basierend auf der Leistung im zweiten Quartal erhöhte DVN seine Produktionsprognose für das Gesamtjahr um 3% auf eine Spanne von 600.000 bis 610.000 Barrel Öläquivalent pro Tag. Devon Energy passte auch seine Upstream-Kapitalprognose von 2,1 Milliarden US-Dollar auf 2,2 bis 2,4 Milliarden US-Dollar an.

“Dieser Erfolg zeigte sich in der Produktion unseres auf Delaware ausgerichteten Programms, das die Erwartungen der Prognose übertraf, unsere optimierte Kostenstruktur nutzte den vollen Nutzen aus höheren Rohstoffpreisen und wir gaben Rekordsummen an Bargeld an die Aktionäre zurück”, sagte CEO Rick Muncrief in einer Pressemitteilung.

Die Produktion für das zweite Quartal betrug durchschnittlich 616.000 Barrel Öläquivalent pro Tag, ein Anstieg von 7% gegenüber dem 1. Quartal. Die vorgelagerten Investitionen lagen 5 % unter den Erwartungen des Unternehmens und beliefen sich auf insgesamt 513 Millionen US-Dollar.

Devon Energy erwartet, dass sich die Investitionsausgaben im 3. Quartal auf 680 bis 755 Millionen US-Dollar belaufen werden.

Die Aktien fielen einen Bruchteil vor der Eröffnung im Börsenhandel am Dienstag. Die DVN-Aktie fiel am Montag um 2% auf 61,59. Devon Energy hat begonnen, sich nach oben zu arbeiten, nachdem es Unterstützung an der 200-Tage-Linie gefunden hat. Die DVN-Aktie liegt laut MarketSmith immer noch unter ihrer 50-Tage-Linie.

Das in Oklahoma City ansässige Unternehmen Devon Energy ist ein führender US-amerikanischer Onshore-Öl- und Gasproduzent. Es ist in mehreren Becken im ganzen Land tätig, darunter das ressourcenreiche Delaware Basin in West-Texas und der Barnett Shale, eines der größten Onshore-Erdgasfelder in den USA.

Das Unternehmen belegt den dritten Platz in der Öl- und Gas-USA. Branchengruppe Exploration und Produktion. DVN hat ein Composite Rating von 99. Es verfügt über ein 98 Relative Strength Rating, ein exklusives IBD Stock Checkup-Messgerät für Aktienkursbewegungen mit einem Score von 1 zu 99. Das Rating zeigt, wie sich die Performance einer Aktie in den letzten 52 Wochen im Vergleich zu allen anderen Aktien in der IBD-Datenbank behauptet. Die Aktie hat ein EPS-Rating von 80.

Diamondback Energy Gewinn

SchätztDie Wall Street prognostizierte für Diamondback Energy einen Gewinn pro Aktie von 6,68 US-Dollar, ein Anstieg von 179 % gegenüber dem Vorjahresquartal und ein Umsatzanstieg von 48 % auf 2,5 Milliarden US-Dollar.

Verdienst: Der Gewinn pro Aktie stieg um 194 % auf 7,07 US-Dollar. Der Umsatz stieg um 59 % auf 2,7 Milliarden US-Dollar.

Die Investitionsausgaben für operative und nicht operative Bohrungen beliefen sich im zweiten Quartal auf 468 Millionen US-Dollar. Bisher beliefen sich die Investitionsausgaben von Diamondback Energy im Jahr 2022 auf 905 Millionen US-Dollar. Das Unternehmen prognostiziert weitere Ausgaben in Höhe von 470 bis 510 Millionen US-Dollar im dritten Quartal.

“Wir konzentrieren uns weiterhin auf operative Exzellenz und Kostenkontrolle in diesem inflationären operativen Umfeld und arbeiten daran, den anhaltenden Inflationsdruck, den wir in unserem Geschäft sehen, zu mildern und auszugleichen. Diamondback hat eine starke Erfolgsbilanz bei der Kostenkontrolle, und wir gehen davon aus, dass wir diese Erfolgsbilanz in den kommenden Quartalen weiter verbessern werden”, sagte CEO Travis Stice in einer Erklärung.

Die FANG-Aktie fiel am frühen Dienstag um etwa 1%, nachdem sie am Montag um 1,7% auf 125,83 gesunken war. Aktien versuchen, über ihre 200-Tage-Linie zu kommen. Die Aktie befindet sich inmitten einer Konsolidierung und liegt laut MarketSmith-Analyse immer noch deutlich unter ihrem offiziellen Kaufpunkt von 148,09.

Diamondback Energy belegt den fünften Platz in der Öl- und Gas-USA. Branchengruppe Exploration und Produktion. FANG hat eine 99 Composite Bewertung. Es hat ein 94 Relative Strength Rating und ein EPS Rating von 94.

In Q1 wurde Diamondback Berichten zufolge aggressiv und betrieb 12 Bohrinseln im Perm-Becken. Bohrlochfertigstellungsdienste, Materialien und Arbeitskräfte werden jedoch immer teurer und schwieriger zu beschaffen, und ein Großteil der Bohrungen ist darauf zurückzuführen, das Produktionsniveau konstant zu halten.

“Alles ist auf der ganzen Linie eng, ob Sand, Gehäuse, neue High-Spec-Rigs, Frack-Crews – alles ist sehr, sehr eng”, sagte CFO Kaes Van’t Hof während der Q1-Telefonkonferenz des Unternehmens im Mai. “Wir tragen unseren Teil dazu bei, indem wir unser Aktivitätsniveau flach halten.”

Steigende Ölpreise haben es zu einer erfolgreichen Strategie gemacht, die Produktion stabil zu halten. Analysten prognostizieren, dass die Diamondback-Gewinne für das gesamte Jahr 2022 um 126 % auf 25,50 US-Dollar pro Aktie steigen werden, was einem Umsatzanstieg von 41 % auf 9,6 Milliarden US-Dollar entspricht.

Mehr Einnahmen am Horizont

Fünf Leaderboard-Aktien werden diese Woche ihre Gewinne bekannt geben. Nach Devon Energy und Diamondback Energy Occidental Erdöl (OXY) wird am Dienstag die Ergebnisse des zweiten Quartals veröffentlichen. Am Donnerstagmorgen EOG-Ressourcen (EOG) setzt Gewinne frei.

Marathon Petroleum und Pionier der natürlichen Ressourcen (PXD) berichten auch am Dienstag. Marathon Öl (MRO), SM Energie (SM) und Apa (APA) wird die Q2-Ergebnisse am Mittwoch nach Börsenschluss melden.

Die Aktien der Schieferölproduzenten waren vor den Gewinnen am Montag größtenteils rückläufig. Die US-Rohölpreise weiteten die Verluste ebenfalls aus und sanken um 4,6% auf 94 USD pro Barrel. Die US-Erdgas-Futures folgten dem Trend und verloren am Montag 4%, bevor sie die Verluste reduzierten. Der Benzinpreis an der Zapfsäule am Montag lag laut AAA-Daten im Durchschnitt bei 4,21 US-Dollar.

Es wird erwartet, dass die US-Schieferölproduzenten im zweiten Quartal starke Gewinne ausweisen werden, wobei Bloomberg prognostiziert, dass 28 große Unternehmen im Jahr 2022 einen freien Cashflow von mehr als 100 Milliarden US-Dollar erzielen werden.

Flache Produktion, steigende Investitionsausgaben

Während jedoch viele Öl- und Gasproduzenten im Jahr 2022 starke Gewinne verzeichnen, haben Inflation und Lieferkettenprobleme zu erhöhten Investitionsausgaben geführt, obwohl viele von ihnen die Produktion flach halten.

Die U.S. Energy Information Administration zeigt, dass Öl- und Gasunternehmen sowohl die Ausgaben als auch die Produktion für das zweite Quartal heruntergefahren haben.

Eine UVP-Untersuchung von 53 börsennotierten US-amerikanischen Öl- und Gasunternehmen, die zusammen für etwa 34 % der inländischen Produktion verantwortlich sind, zeigte, dass der kombinierte Cashflow im ersten Quartal um 86 % auf 25,7 Milliarden US-Dollar stieg. Unterdessen haben sich die Investitionsausgaben im Vergleich zu 2021 fast verdoppelt. Dieselben Unternehmen meldeten im zweiten Quartal einen Rückgang der Investitionen um 5% gegenüber dem 1. Quartal dieses Jahres. Die Rohölproduktion ist im Vergleich zum ersten Quartal um 10 % gestiegen, bleibt aber gegenüber dem 4. Quartal 2021 unverändert.

Die EIA stellte fest, dass der Rohölpreis zwar gestiegen ist, Lieferkettenprobleme und Produktionskosten den Energiesektor jedoch weiterhin unter Druck setzen. Die Kosten für Vorräte und Arbeitskräfte für die Ölproduktion haben sich laut EIA gegenüber dem Durchschnitt vor der Pandemie mehr als verdoppelt.

Ölfeld-Servicefirmen Schlumberger | (SLB) und Halliburton (HAL) meldeten beide im 2. Quartal einen Anstieg der Investitionen.

OPEC+ trifft sich diese Woche

Inmitten der Einnahmen in dieser Woche wird sich die Organisation der erdölexportierenden Länder zusammen mit ihren Verbündeten (einschließlich Russland), bekannt als OPEC +, am Mittwoch treffen. Das Ölkartell wird über die Produktionsquoten für September diskutieren. Die Versammlung kommt alsDas Weiße Haus hat eine Angebotserhöhung gefordert, um den Ölmarkt zu stabilisieren.

Der Rohölpreis ist im Jahr 2022 stark gestiegen und erreichte im Februar 130 US-Dollar pro Barrel, nachdem Russland in die Ukraine einmarschiert war. In jüngster Zeit haben die Inflation und die Angst vor einer nachfrageschwindenden Rezession die Preise etwas nach unten gedrückt. Anfang Juni beschloss die OPEC+, die Produktion für Juli und August um 648.000 Barrel pro Tag zu steigern, gegenüber der vorherigen Quote von 432.000 bpd.

Schieferölproduzentenlager: Occidental Petroleum

Schätzt: Analysten prognostizieren einen Gewinn von 3,03 US-Dollar pro Aktie gegenüber 32 Cent im Vorjahresquartal. Der Umsatz wird bei 9,8 Milliarden US-Dollar erwartet, was einem Anstieg von 64 % entspricht.

Befund: Occidental Petroleum gibt die Q2-Ergebnisse am Dienstag nach Börsenschluss bekannt.

Die Aktien fielen und reduzierten die Verluste am Montag um 0,8% und notierten bei 65,22. Occidental bewegte sich am Freitag deutlich über seinem gleitenden 50-Tage-Durchschnitt, unterstützt durch starke Gewinnberichte von Exxon Mobil und Chevron. OXY hat sich im Allgemeinen besser behauptet als viele andere Energieaktien, da es an seiner 50-Tage-Linie um Unterstützung kämpft.

Im Juli wurde Warren Buffetts Berkshire Hathaway (BRKA) kaufte weitere 12 Millionen Aktien von OXY und erhöhte damit seinen Anteil auf fast 20%. Wie viele andere Öl- und Gasproduzenten hat Occidental in den letzten Quartalen ein boomendes Umsatzwachstum verzeichnet.

Im ersten Quartal stieg der Umsatz um 56 % auf etwas mehr als 8,5 Milliarden US-Dollar, eine leichte Verlangsamung gegenüber dem dreistelligen Wachstum im Jahresvergleich in den vorangegangenen drei Quartalen. Aufschlüsselt nach Segmenten stieg der Öl- und Gasumsatz um 66 % auf etwas mehr als 6 Milliarden US-Dollar. Der Umsatz mit Chemikalien stieg um 55 % auf 1,68 Milliarden US-Dollar.

Das in Houston ansässige Unternehmen Occidental belegt den ersten Platz in der Branchengruppe Öl- und Gasexploration und -produktion. Die OXY-Aktie hat ein Composite-Rating von 99. Seine relative Stärke ist eine bestmögliche 99. Das EPS-Rating beträgt 77.

Aktien von Schieferölproduzenten: Pioneer Natural Resources

Schätzt: Die Wall Street erwartet einen Gewinn pro Aktie von 8,82 US-Dollar, ein Anstieg von 246 % gegenüber dem Vorjahr, während sich der Umsatz auf 7 Milliarden US-Dollar mehr als verdoppelt.

Verdienst: Überprüfen Sie Dienstagnachmittag.

Die Aktien sanken am Montag um 3,7% auf 228,17. Die PXD-Aktie liegt derzeit rund 18% unter einem Kaufpunkt von 288,56. Die Aktien befinden sich mitten in einer zweiten Phase der Konsolidierung.

Pioneer Natural Resources belegt den 10. Platz in der Branchengruppe Oil & Gas-U.S.-Exploration and Production. PXD hat eine 99 Composite Bewertung. Seine relative Stärke ist 95, und es hat eine 99 EPS-Bewertung.

PXD ist einer der fünf größten US-Ölproduzenten und der führende Ölproduzent für 2021 im Produktionsgebiet des Perm-Beckens, so die Railroad Commission of Texas.

Das Gewinnwachstum stieg im 1. Quartal. Die Gewinne stiegen um 337 %, verglichen mit 328 % im Vorbericht. Analysten erwarten für das Gesamtjahr ein Gewinnwachstum von 150%.

Während die EIA schätzt, dass sich die US-Rohölproduktion für das gesamte Jahr 2022 durchschnittlich 11,9 Millionen Barrel pro Tag nähern wird, was einem durchschnittlichen Anstieg von 700.000 Barrel pro Tag gegenüber 2021 entspricht, warnte Pioneer-CEO Scott Sheffield die Anleger im Mai, dass sie mit viel weniger Produktion rechnen sollten.

“Das Wachstumsprofil, das EIA und einige der anderen Think-Tank-Unternehmen haben, denke ich, dass es in den nächsten zwei Jahren für die US-Ölproduktion zu aggressiv ist”, sagte Sheffield während der Telefonkonferenz zum ersten Quartal.

Sheffield schätzte, dass die gesamte US-Ölproduktion in diesem Jahr in einem Bereich von 500.000 Barrel pro Tag bis 600.000 bpd steigen wird.

Zu diesem Zeitpunkt erwartete PXD auch, dass die eigene Ölproduktion in diesem Jahr um nicht mehr als 5% steigen würde.